關鍵詞：股票期權(quán)會計處理方法

我國從20世紀90年代初期開始引進股票期權(quán)計劃，并開始向公司內(nèi)部的高層經(jīng)理人以及核心技術人員授予股票期權(quán)。經(jīng)過多年的運作實踐，到2006年末，我國滬、深兩市共有41家上市公司公布了股權(quán)激勵計劃方案，其中有14家公司的股票期權(quán)激勵方案已經(jīng)開始正式實施。

股票期權(quán)的理論基礎

股票期權(quán)，是指企業(yè)所有者向包含經(jīng)理人在內(nèi)的員工提供的一種在一定時期內(nèi)，按照某一既定價格，購買一定數(shù)量本公司股票的權(quán)利。其經(jīng)濟本質(zhì)是對企業(yè)剩余價值索取權(quán)的分享。

股票期權(quán)產(chǎn)生的理論基礎是企業(yè)經(jīng)營中的“委托代理”關系，即企業(yè)的股東作為委托人，希望企業(yè)的經(jīng)理人能夠以股東財富最大化為經(jīng)營目標，然而由于經(jīng)理人也有自己的目標，所以在企業(yè)實際的經(jīng)營運作中，經(jīng)理人并不完全考慮股東利益，在這種情況下，企業(yè)的股東考慮授予經(jīng)理人一定數(shù)量的股票期權(quán)。由于股票期權(quán)不能轉(zhuǎn)讓，所以在行權(quán)之前經(jīng)理人沒有任何收益，但經(jīng)理人行權(quán)后持有的股票可以在市場上出售。由此，經(jīng)理人就可以獲得出售當日股票市場價格和行權(quán)價之間的差額收入，經(jīng)理人可以自行決定在任何時間出售行權(quán)所得的股票。對經(jīng)理人來說，企業(yè)授予的股票期權(quán)是一項權(quán)利而非義務。在期權(quán)的執(zhí)行期限內(nèi)，經(jīng)理人可以行權(quán)也可以棄權(quán)。在執(zhí)行價格既定的情況下，股票價格的波動給持有股票期權(quán)的經(jīng)理人帶來了取得未來收益的機會，這項可能取得的未來收益與股票價格成正比例關系，而股票價格正是公司經(jīng)營業(yè)績的體現(xiàn)。這樣就將經(jīng)理人的管理業(yè)績與其報酬聯(lián)系在一起，使經(jīng)理人時刻把股東利益、企業(yè)利益放在首位，有效地提高了經(jīng)理人的工作積極性，實現(xiàn)了對經(jīng)理人長期有效的激勵和約束。

我國股票期權(quán)會計處理方法解析

(一)內(nèi)在價值法

所謂內(nèi)在價值，是指股票市價超過行權(quán)價的差額部分。差額越大，股票期權(quán)的內(nèi)在價值就越高;相反，差額越小，就表示該股票期權(quán)的內(nèi)在價值越低。如果股票市價低于行權(quán)價，則認為該項股票期權(quán)的內(nèi)在價值為零。

運用內(nèi)在價值法對股票期權(quán)進行會計處理時，企業(yè)會計部門首先應根據(jù)授予日當天的股票市價與行權(quán)價的差額來計算出企業(yè)授予股票期權(quán)的內(nèi)在價值。即：股票期權(quán)的內(nèi)在價值=﹙授予日股票市價-行權(quán)價﹚×授予數(shù)量，并根據(jù)計算出的股票期權(quán)內(nèi)在價值來確定企業(yè)應向經(jīng)理人支付的補償報酬成本。企業(yè)確認的補償報酬成本應在經(jīng)理人剩余的固定服務期限內(nèi)平均攤銷。由于股票價格是不斷波動的，則應在股票期權(quán)有效期內(nèi)的每個會計年度終了時，對股票期權(quán)的內(nèi)在價值重新進行確認，并對相關的補償報酬成本和費用進行調(diào)整。行權(quán)期滿時，如果經(jīng)理人行權(quán)，企業(yè)會計部門應及時確認購股款收入，同時支付普通股;若經(jīng)理人最終放棄行權(quán)，則沖銷授予時確認的相關報酬成本和股票期權(quán);若經(jīng)理人中途離職，則喪失尚處于行權(quán)期的股票期權(quán)，企業(yè)會計部門應沖銷以前確認的管理費用、股票期權(quán)以及尚未攤銷的遞延補償性支出。