1.私募投資的私募基金法律法規(guī)

為進(jìn)一步規(guī)范股權(quán)基金管理公司股東行為，加強(qiáng)對股權(quán)基金管理公司設(shè)立及股權(quán)處置的監(jiān)管，保證股權(quán)轉(zhuǎn)讓有序進(jìn)行，鼓勵有實力、講誠信、負(fù)責(zé)任、有長期投資理念的機(jī)構(gòu)參股基金管理公司，維護(hù)基金行業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展，保護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益，根據(jù)《公司法》、《證券投資基金法》和《證券投資基金管理公司管理辦法》等法律、行政法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定，現(xiàn)就基金管理公司設(shè)立及股權(quán)處置有關(guān)問題通知如下：

《1》、名稱應(yīng)符合《名稱登記管理規(guī)定》，允許達(dá)到規(guī)模的投資企業(yè)名稱使用“投資基金”字樣。

《2》、名稱中的行業(yè)用語可以使用“風(fēng)險投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金、股權(quán)投資基金、投資基金”等字樣。“北京”作為行政區(qū)劃分允許在商號與行業(yè)用語之間使用。

《3》、基金型：投資基金公司“注冊資本（出資數(shù)額）不低于5億元，全部為貨幣形式出資，設(shè)立時實收資本（實際繳付的出資額）不低于1億元；5年內(nèi)注冊資本按照公司章程（合伙協(xié)議書）承諾全部到位。”

《4》、單個投資者的投資額不低于1000萬元（有限合伙企業(yè)中的普通合伙人不在本限制條款內(nèi)）。

《5》、至少3名高管具備股權(quán)投基金管理運作經(jīng)驗或相關(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)驗。

《6》、基金型企業(yè)的經(jīng)營范圍核定為：非證券業(yè)務(wù)的投資、投資管理、咨詢。（基金型企業(yè)可申請從事上述經(jīng)營范圍以外的其他經(jīng)營項目，但不得從事下列業(yè)務(wù)：

(1)、發(fā)放貸款；

(2)、公開交易證券類投資或金融衍生品交易；

(3)、以公開方式募集資金；

(4)、對除被投資企業(yè)以外的企業(yè)提供擔(dān)保。

《7》、管理型基金公司：投資基金管理：“注冊資本（出資數(shù)額）不低于3000萬元，全部為貨幣形式出資，設(shè)立時實收資本（實際繳付的出資額）”

《8》、單個投資者的投資額不低于100萬元（有限合伙企業(yè)中的普通合伙人不在本限制條款內(nèi)）。

《9》、至少3名高管具備股權(quán)投基金管理運作經(jīng)驗或相關(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)驗。

《10》、管理型基金企業(yè)的經(jīng)營范圍核定為：非證券業(yè)務(wù)的投資、投資管理、咨詢。

2.怎樣出具私募基金法律意見

一、法律意見書內(nèi)容要求 1、管理人登記需提交法律意見 根據(jù)指引，法律意見書應(yīng)當(dāng)對下列內(nèi)容逐項發(fā)表法律意見： （一）申請機(jī)構(gòu)是否依法在中國境內(nèi)設(shè)立并有效存續(xù)。

（二）申請機(jī)構(gòu)的工商登記文件所記載的經(jīng)營范圍是否符合國家相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。 申請機(jī)構(gòu)的名稱和經(jīng)營范圍中是否含有“基金管理”、“投資管理”、“資產(chǎn)管理”、“股權(quán)投資”、“創(chuàng)業(yè)投資”等與私募基金管理人業(yè)務(wù)屬性密切相關(guān)字樣；以及私募基金管理人名稱中是否含有“私募”相關(guān)字樣。

（三）申請機(jī)構(gòu)是否符合《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第22條專業(yè)化經(jīng)營原則，說明申請機(jī)構(gòu)主營業(yè)務(wù)是否為私募基金管理業(yè)務(wù)；申請機(jī)構(gòu)的工商經(jīng)營范圍或?qū)嶋H經(jīng)營業(yè)務(wù)中，是否兼營可能與私募投資基金業(yè)務(wù)存在沖突的業(yè)務(wù)、是否兼營與“投資管理”的買方業(yè)務(wù)存在沖突的業(yè)務(wù)、是否兼營其他非金融業(yè)務(wù)。 （四）申請機(jī)構(gòu)股東的股權(quán)結(jié)構(gòu)情況。

申請機(jī)構(gòu)是否有直接或間接控股或參股的境外股東，若有，請說明穿透后其境外股東是否符合現(xiàn)行法律法規(guī)的要求和中國基金業(yè)協(xié)會的規(guī)定。 （五）申請機(jī)構(gòu)是否具有實際控制人；若有，請說明實際控制人的身份或工商注冊信息，以及實際控制人與申請機(jī)構(gòu)的控制關(guān)系，并說明實際控制人能夠?qū)C(jī)構(gòu)起到的實際支配作用。

（六）申請機(jī)構(gòu)是否存在子公司（持股5%以上的金融企業(yè)、上市公司及持股20%以上的其他企業(yè)）、分支機(jī)構(gòu)和其他關(guān)聯(lián)方（受同一控股股東/實際控制人控制的金融企業(yè)、資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)或相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)）。若有，請說明情況及其子公司、關(guān)聯(lián)方是否已登記為私募基金管理人。

（七）申請機(jī)構(gòu)是否按規(guī)定具有開展私募基金管理業(yè)務(wù)所需的從業(yè)人員、營業(yè)場所、資本金等企業(yè)運營基本設(shè)施和條件。 （八）申請機(jī)構(gòu)是否已制定風(fēng)險管理和內(nèi)部控制制度。

是否已經(jīng)根據(jù)其擬申請的私募基金管理業(yè)務(wù)類型建立了與之相適應(yīng)的制度，包括（視具體業(yè)務(wù)類型而定）運營風(fēng)險控制制度、信息披露制度、機(jī)構(gòu)內(nèi)部交易記錄制度、防范內(nèi)幕交易、利益沖突的投資交易制度、合格投資者風(fēng)險揭示制度、合格投資者內(nèi)部審核流程及相關(guān)制度、私募基金宣傳推介、募集相關(guān)規(guī)范制度以及（適用于私募證券投資基金業(yè)務(wù)）的公平交易制度、從業(yè)人員買賣證券申報制度等配套管理制度。 （九）申請機(jī)構(gòu)是否與其他機(jī)構(gòu)簽署基金外包服務(wù)協(xié)議，并說明其外包服務(wù)協(xié)議情況，是否存在潛在風(fēng)險。

（十）申請機(jī)構(gòu)的高管人員是否具備基金從業(yè)資格，高管崗位設(shè)置是否符合中國基金業(yè)協(xié)會的要求。高管人員包括法定代表人\執(zhí)行事務(wù)合伙人委派代表、總經(jīng)理、副總經(jīng)理（如有）和合規(guī)\風(fēng)控負(fù)責(zé)人等。

（十一）申請機(jī)構(gòu)是否受到刑事處罰、金融監(jiān)管部門行政處罰或者被采取行政監(jiān)管措施；申請機(jī)構(gòu)及其高管人員是否受到行業(yè)協(xié)會的紀(jì)律處分；是否在資本市場誠信數(shù)據(jù)庫中存在負(fù)面信息；是否被列入失信被執(zhí)行人名單；是否被列入全國企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)的經(jīng)營異常名錄或嚴(yán)重違法企業(yè)名錄；是否在“信用中國”網(wǎng)站上存在不良信用記錄等。 （十二）申請機(jī)構(gòu)最近三年涉訴或仲裁的情況。

（十三）申請機(jī)構(gòu)向中國基金業(yè)協(xié)會提交的登記申請材料是否真實、準(zhǔn)確、完整。 （十四）經(jīng)辦執(zhí)業(yè)律師及律師事務(wù)所認(rèn)為需要說明的其他事項。

2、重大變更需提交法律意見 已登記的私募基金管理人若申請變更控股股東、變更實際控制人、變更法定代表人\執(zhí)行事務(wù)合伙人等重大事項或中國基金業(yè)協(xié)會審慎認(rèn)定的其他重大事項，需向中國基金業(yè)協(xié)會提交《私募基金管理人重大事項變更專項法律意見書》，對私募基金管理人重大事項變更的相關(guān)事項逐項明確發(fā)表結(jié)論性意見。 《私募基金管理人重大事項變更專項法律意見書》的要求參見上述《法律意見書》的相關(guān)要求。

【附件】 《私募基金管理人登記法律意見書指引》 申請機(jī)構(gòu)向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱中國基金業(yè)協(xié)會）申請私募基金管理人登記，應(yīng)當(dāng)根據(jù)《中華人民共和國律師法》等相關(guān)法律法規(guī)，聘請中國律師事務(wù)所依照本指引出具《私募基金管理人登記法律意見書》（以下簡稱《法律意見書》）。 中國基金業(yè)協(xié)會將在私募基金管理人登記公示信息中列明出具《法律意見書》的經(jīng)辦執(zhí)業(yè)律師信息及律師事務(wù)所名稱。

一、按照本指引，經(jīng)辦執(zhí)業(yè)律師及律師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)，根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)、《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》、《律師事務(wù)所證券法律業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)規(guī)則（試行）》及中國基金業(yè)協(xié)會的相關(guān)規(guī)定，在盡職調(diào)查的基礎(chǔ)上對本指引規(guī)定的內(nèi)容發(fā)表明確的法律意見，制作工作底稿并留存，獨立、客觀、公正地出具《法律意見書》，保證《法律意見書》不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述及重大遺漏。 二、《法律意見書》應(yīng)當(dāng)由兩名執(zhí)業(yè)律師簽名，加蓋律師事務(wù)所印章，并簽署日期。

用于私募基金管理人登記的《法律意見書》的簽署日期應(yīng)在私募基金管理人提交私募基金管理人登記申請之日前的一個月內(nèi)。《法律意見書》報送后，私募基金管理人不得修改其提交的私募登記申請材料；若確需補(bǔ)充或更正，經(jīng)中國基金業(yè)協(xié)會同意，應(yīng)由原經(jīng)辦執(zhí)業(yè)律師及律師事務(wù)所另行出具《補(bǔ)充法律意見書》。

三、《法。

3.私募基金法律意見書應(yīng)注意哪些事項

一、重大事項變更的內(nèi)容

根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）的通知》以及《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（五）》，基金業(yè)協(xié)會明確了私募基金管理人變更控股股東、實際控制人或者法定代表人（執(zhí)行事務(wù)合伙人）的，屬于重大事項變更。私募基金管理人上述任一內(nèi)容發(fā)生變更的，需聘請律師事務(wù)所就此出具重大事項變更專項法律意見書，并向基金業(yè)協(xié)會提交。

二、出具法律意見書的具體核查內(nèi)容

1、控股股東變更

就該項變更，需要就下述內(nèi)容進(jìn)行核查并發(fā)表結(jié)論性法律意見：

A、控股股東變更的合法性

就該點內(nèi)容，需要核查申請機(jī)構(gòu)提供的導(dǎo)致控股股東變更的基礎(chǔ)性資料，并通過在全國企業(yè)信用網(wǎng)的查詢，按照“穿透”的原則，對申請機(jī)構(gòu)股東股權(quán)結(jié)構(gòu)情況進(jìn)行完整的披露和說明。其中，尤其要注意是否存在間接控股或參股的境外股東并就此發(fā)表法律意見。

B、是否導(dǎo)致實際控制人變更

該點內(nèi)容是基金業(yè)協(xié)會就控股股東變更專項中十分常見的反饋內(nèi)容。根據(jù)筆者的經(jīng)驗，即使申請機(jī)構(gòu)控股股東變更不導(dǎo)致實際控制人變更的，也需就該要點在法律意見書中明確說明，并結(jié)合申請機(jī)構(gòu)變更后的股權(quán)結(jié)構(gòu)予以論述。如實際控制人變更，則需按照出具私募基金管理人登記法律意見書的標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)一步說明新的實際控制人身份或工商注冊信息、與申請機(jī)構(gòu)的控制關(guān)系等。

C、是否導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生新的關(guān)聯(lián)方

該點也是基金業(yè)協(xié)會在控股股東變更中關(guān)注的內(nèi)容之一。若控股股東變更導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生了新的關(guān)聯(lián)方，還需就關(guān)聯(lián)方的基本情況、已經(jīng)是否登記為私募基金管理人進(jìn)一步核查并發(fā)表法律意見。并且基金業(yè)協(xié)會還會在反饋中要求申請機(jī)構(gòu)承諾在年度變更時，及時在系統(tǒng)中變更登記關(guān)聯(lián)方信息。

2、實際控制人變更

該項變更所需核查的內(nèi)容和控股股東變更的核查內(nèi)容有大部分重合，需要說明新的實際控制人身份或工商注冊信息、與申請機(jī)構(gòu)的控制關(guān)系以及是否導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生新的關(guān)聯(lián)方，不再贅述。

3、法定代表人/執(zhí)行事務(wù)合伙人委派代表變更

該項內(nèi)容的核查較為簡單，核心要點就是變更后的法定代表人/執(zhí)行事務(wù)合伙人委派代表是否具備基金從業(yè)資格及其誠信情況，具體可根據(jù)《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（九）》核查相關(guān)資料并發(fā)表法律意見。

4、重大變更的完整披露情況

在申請機(jī)構(gòu)發(fā)生前述任何一項重大變更時，根據(jù)《私募投資基金信息披露管理辦法》的規(guī)定，其都應(yīng)當(dāng)按照基金合同的約定及時向投資者進(jìn)行披露。

4.私募基金法律意見書應(yīng)注意哪些事項

一、重大事項變更的內(nèi)容根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）的通知》以及《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（五）》，基金業(yè)協(xié)會明確了私募基金管理人變更控股股東、實際控制人或者法定代表人（執(zhí)行事務(wù)合伙人）的，屬于重大事項變更。

私募基金管理人上述任一內(nèi)容發(fā)生變更的，需聘請律師事務(wù)所就此出具重大事項變更專項法律意見書，并向基金業(yè)協(xié)會提交。二、出具法律意見書的具體核查內(nèi)容1、控股股東變更就該項變更，需要就下述內(nèi)容進(jìn)行核查并發(fā)表結(jié)論性法律意見：A、控股股東變更的合法性就該點內(nèi)容，需要核查申請機(jī)構(gòu)提供的導(dǎo)致控股股東變更的基礎(chǔ)性資料，并通過在全國企業(yè)信用網(wǎng)的查詢，按照“穿透”的原則，對申請機(jī)構(gòu)股東股權(quán)結(jié)構(gòu)情況進(jìn)行完整的披露和說明。

其中，尤其要注意是否存在間接控股或參股的境外股東并就此發(fā)表法律意見。B、是否導(dǎo)致實際控制人變更該點內(nèi)容是基金業(yè)協(xié)會就控股股東變更專項中十分常見的反饋內(nèi)容。

根據(jù)筆者的經(jīng)驗，即使申請機(jī)構(gòu)控股股東變更不導(dǎo)致實際控制人變更的，也需就該要點在法律意見書中明確說明，并結(jié)合申請機(jī)構(gòu)變更后的股權(quán)結(jié)構(gòu)予以論述。如實際控制人變更，則需按照出具私募基金管理人登記法律意見書的標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)一步說明新的實際控制人身份或工商注冊信息、與申請機(jī)構(gòu)的控制關(guān)系等。

C、是否導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生新的關(guān)聯(lián)方該點也是基金業(yè)協(xié)會在控股股東變更中關(guān)注的內(nèi)容之一。若控股股東變更導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生了新的關(guān)聯(lián)方，還需就關(guān)聯(lián)方的基本情況、已經(jīng)是否登記為私募基金管理人進(jìn)一步核查并發(fā)表法律意見。

并且基金業(yè)協(xié)會還會在反饋中要求申請機(jī)構(gòu)承諾在年度變更時，及時在系統(tǒng)中變更登記關(guān)聯(lián)方信息。2、實際控制人變更該項變更所需核查的內(nèi)容和控股股東變更的核查內(nèi)容有大部分重合，需要說明新的實際控制人身份或工商注冊信息、與申請機(jī)構(gòu)的控制關(guān)系以及是否導(dǎo)致申請機(jī)構(gòu)產(chǎn)生新的關(guān)聯(lián)方，不再贅述。

3、法定代表人/執(zhí)行事務(wù)合伙人委派代表變更該項內(nèi)容的核查較為簡單，核心要點就是變更后的法定代表人/執(zhí)行事務(wù)合伙人委派代表是否具備基金從業(yè)資格及其誠信情況，具體可根據(jù)《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（九）》核查相關(guān)資料并發(fā)表法律意見。4、重大變更的完整披露情況在申請機(jī)構(gòu)發(fā)生前述任何一項重大變更時，根據(jù)《私募投資基金信息披露管理辦法》的規(guī)定，其都應(yīng)當(dāng)按照基金合同的約定及時向投資者進(jìn)行披露。

5.私募基金監(jiān)管法律法規(guī)有哪些

最近報者基金從業(yè)資格考試，報完名才發(fā)現(xiàn)，私募部分竟然連教材都沒有，網(wǎng)站上說《私募股權(quán)投資基金（含創(chuàng)業(yè)投資基金）法律法規(guī)匯編》已推出，還以為可以下載，結(jié)果打電話問客服，說考試大納下面的

【特別刊列：私募股權(quán)投資基金（含創(chuàng)業(yè)投資基金）法律法規(guī)參考目錄】就是。

就特別整理了一下，打包上傳，最新最全，除了還沒推出的《私募股權(quán)投資基金（含創(chuàng)業(yè)投資基金）基礎(chǔ)知識考試要點》，其它的都有了，目錄如下：

一、國家法律

1、《中華人民共和國證券投資基金法》

2、《中華人民共和國合伙企業(yè)法》

3、《中華人民共和國公司法》

二、證監(jiān)會部門規(guī)章

1、【第105號令】《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》

三、中國證券投資基金業(yè)協(xié)會自律規(guī)則

1、《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》

2、《私募投資基金信息披露管理辦法》

3、《私募投資基金管理人內(nèi)部控制指引》

4、《私募投資基金募集行為管理辦法》

5、《私募投資基金合同指引1號（契約型私募基金合同內(nèi)容與格式指引）》

6、《私募投資基金合同指引2號（公司章程必備條款指引）》

7、《私募投資基金合同指引3號（合伙協(xié)議必備條款指引）》

8、私募基金登記備案相關(guān)問題解答（一）至（九）

9、關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項的公告

10、中基協(xié)負(fù)責(zé)人就發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項的公告》答記者問

11、中基協(xié)負(fù)責(zé)人就落實《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項的公告》相關(guān)問題答記者問

12、關(guān)于建立失聯(lián)（異常）私募機(jī)構(gòu)公示制度的通知

13、證監(jiān)會2016年4月29日新聞發(fā)布會就私募監(jiān)管熱點問題答記者問

6.私募基金的法律責(zé)任有哪五方面

（一）私募基金管理人等相關(guān)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員有下列7種違規(guī)情形的，責(zé)令改正，給予警告并處三萬元以下罰款；對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，給予警告并處三萬元以下罰款： 1。

違反《辦法》第七條、第八條，不履行登記備案義務(wù)； 2。違反《辦法》第十一條、第十四條，向非合格投資者募資或者變相公募； 3。

違反《辦法》第十五條，承諾本金不受損失或者承諾最低收益； 4。違反《辦法》第十六條、第十七條，未對投資者采取評估、確認(rèn)等措施，未對基金進(jìn)行評級，或者向風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力不匹配的投資者推介私募基金； 5。

違反《辦法》第二十四條、第二十五條，未按照合同約定如實向投資者披露信息或者未按規(guī)定向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會報送信息； 6。 違反《辦法》第二十六條，未按要求保存相關(guān)資料； 7。

違反《辦法》第二十三條，有第一項至第七項和第九項所列禁止行為之一。 （二）私募基金管理人等相關(guān)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員違反《辦法》第二十三條第八項規(guī)定從事內(nèi)幕交易、操縱交易價格等行為的，按照《證券法》第二百零二條、第二百零三條和《期貨交易管理條例》第七十條、第七十一條規(guī)定處罰。

（三）私募基金管理人等相關(guān)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員違反法律法規(guī)和《辦法》規(guī)定，情節(jié)嚴(yán)重的，對有關(guān)責(zé)任人員采取市場禁入措施。 （四）私募基金管理人及其從業(yè)人員違反《證券投資基金法》有關(guān)規(guī)定的，按照《證券投資基金法》規(guī)定處罰。

（五）私募基金管理人等相關(guān)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員違反法律法規(guī)和《辦法》規(guī)定，情節(jié)嚴(yán)重，構(gòu)成犯罪的，依法移交司法機(jī)關(guān)追究刑事責(zé)任。 私募基金風(fēng)險 對廣大私募基金投資者而言，最應(yīng)該警惕的私募基金風(fēng)險可以分為六大類： 第一信息不透明的風(fēng)險，由于私募基金沒有嚴(yán)格的信息披露要求，因此信息不透明是最大的私募基金風(fēng)險，凡是涉及投資運作及管理的過程，例如投資方案、資金轉(zhuǎn)移及項目跟蹤管理等過程，都存在信息披露不充分的很大可能。

第二投資者抗風(fēng)險能力較低。很多投資者之所以參與私募基金投資，都是看重了私募基金的高收益，但高收益的背后也對應(yīng)著高風(fēng)險，很多投資者并沒有相應(yīng)的抗風(fēng)險能力，所以投資需重點關(guān)注此類私募基金風(fēng)險。

第三基金管理人導(dǎo)致的私募基金風(fēng)險。由于缺乏嚴(yán)格的行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，基金經(jīng)理門內(nèi)的管理能力、行業(yè)地位及市場認(rèn)同度等都存在著明顯的差異，同樣的市場環(huán)境，一部分基金經(jīng)理能夠憑借精準(zhǔn)的投資為投資者帶去收益，而一部分基金經(jīng)理則可能造成投資者的損失。

第四較高的道德風(fēng)險。基金項目一般是以合伙形式成立的，但受到專業(yè)、地理及時間等因素的限制，投資者并不能有效的對項目進(jìn)行監(jiān)督與管理，所以道德風(fēng)險也是投資者經(jīng)常會遇到的私募基金風(fēng)險。

第五項目融資缺乏專業(yè)度。項目融資一般需要很高的實務(wù)經(jīng)驗及專業(yè)能力等，但一些私募基金經(jīng)理或管理團(tuán)隊能力不足，無法有效的監(jiān)控、管理項目融資。

第六非法吸收公眾存款的風(fēng)險。部分私募基金會通過故意夸大收益、隱瞞項目等來吸引投資者參與投資，而這些私募有很大可能是在非法吸引公眾存款。

7.私募基金監(jiān)管法律法規(guī)有哪些

一、設(shè)立及運營方面1、合伙制基金設(shè)立和運行適用的主要法律是《中華人民共和國合伙企業(yè)法》（主席令第五十五號，“《合伙企業(yè)法》”）。

《合伙企業(yè)法》于2007年6月1日開始實施，確立了有限合伙制度，并單列一章規(guī)定了有限合伙企業(yè)的關(guān)鍵要素。2、公司制私募股權(quán)基金是指以公司形式存在的投資基金，其設(shè)立和運營要遵守《公司法》關(guān)于有限責(zé)任公司或股份公司的設(shè)立和運營規(guī)則。

目前施行的《公司法》于2006年1月1日生效。2013年12月28日，第十二屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第六次會議通過了《關(guān)于修改〈中華人民共和國海洋環(huán)境保護(hù)法〉等七部法律的決定》，新公司法將自2014年3月1日起施行。

根據(jù)目前施行的《公司法》，公司指依照《公司法》在中國境內(nèi)注冊成立的企業(yè)法人，有獨立的法人財產(chǎn)，享有法人財產(chǎn)權(quán)。公司的責(zé)任以其全部資產(chǎn)總額為限，股東的責(zé)任以其認(rèn)繳的出資額或認(rèn)購的股份為限。

二、備案管理方面在證監(jiān)會成為私募股權(quán)投資行業(yè)的主管部門后，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會于2014年1月17日根據(jù)中國證券會的授權(quán)，發(fā)布了《關(guān)于發(fā)布的通知》（中基協(xié)發(fā)〔2014〕1號），該通知目前是中國證監(jiān)會主管期間發(fā)布的具體監(jiān)管政策文件。中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（“基金業(yè)協(xié)會”）按照規(guī)定辦理私募基金管理人登記及私募基金備案，對私募基金業(yè)務(wù)活動進(jìn)行自律管理。

基金業(yè)協(xié)會每季度對私募基金管理人、從業(yè)人員及私募基金情況進(jìn)行統(tǒng)計分析，向中國證監(jiān)會報告。基金業(yè)協(xié)會根據(jù)私募基金管理人所管理的基金類型設(shè)立相關(guān)專業(yè)委員會，實施差別化的自律管理。

三、募集管理方面根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范試點地區(qū)股權(quán)投資企業(yè)發(fā)展和備案管理工作的通知》（發(fā)改辦財金[2011]253號）及《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于促進(jìn)股權(quán)投資企業(yè)規(guī)范發(fā)展的通知》（發(fā)改辦財金[2011]2864號）規(guī)定，股權(quán)投資企業(yè)的資本只能以私募方式向具有風(fēng)險識別和承受能力的特定對象募集，不得通過在媒體（包括企業(yè)網(wǎng)站）發(fā)布公告、在社區(qū)張貼布告、向社會散發(fā)傳單、向不特定公眾發(fā)送手機(jī)短信或通過舉辦研討會、講座及其他公開或變相公開方式（包括在商業(yè)銀行、證券公司、信托投資公司等機(jī)構(gòu)的柜臺投放招募說明書等）直接或間接向不特定對象進(jìn)行推介。四、投資管理方面1、根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范試點地區(qū)股權(quán)投資企業(yè)發(fā)展和備案管理工作的通知》（發(fā)改辦財金[2011]253）號規(guī)定，股權(quán)投資企業(yè)的投資領(lǐng)域限于非公開交易的企業(yè)股權(quán)，投資過程中的閑置資金只能存放銀行或用于購買國債等固定收益類投資產(chǎn)品；投資方向應(yīng)當(dāng)符合國家產(chǎn)業(yè)政策、投資政策和宏觀調(diào)控政策。

股權(quán)投資企業(yè)所投資項目必須履行固定資產(chǎn)投資項目審批、核準(zhǔn)和備案的有關(guān)規(guī)定。外資股權(quán)投資企業(yè)進(jìn)行投資，應(yīng)當(dāng)依照國家有關(guān)規(guī)定辦理投資項目核準(zhǔn)手續(xù)。

2、根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于促進(jìn)股權(quán)投資企業(yè)規(guī)范發(fā)展的通知》（發(fā)改辦財金[2011]2864號）規(guī)定，股權(quán)投資企業(yè)的投資領(lǐng)域限于非公開交易的股權(quán)，閑置資金只能存放銀行或用于購買國債等固定收益類投資產(chǎn)品；投資方向應(yīng)當(dāng)符合國家產(chǎn)業(yè)政策、投資政策和宏觀調(diào)控政策。五、稅收方面1、合伙制基金的稅收主要適用《關(guān)于合伙企業(yè)合伙人所得稅問題的通知》（財稅[2008]159號），合伙企業(yè)以每一個合伙人為納稅義務(wù)人。

合伙企業(yè)合伙人是自然人的，繳納個人所得稅；合伙人是法人和其他組織的，繳納企業(yè)所得稅。合伙企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所得和其他所得采取“先分后稅”的原則。

具體應(yīng)納稅所得額的計算按照《關(guān)于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的規(guī)定》（財稅[2000]91號）及《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于調(diào)整個體工商戶個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)個人所得稅稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)問題的通知》（財稅[2008]65號）的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。2、公司制基金的稅收主要適用《企業(yè)所得稅法》。

根據(jù)企業(yè)所得稅法第三條及第四條，（1）未于中國設(shè)立機(jī)構(gòu)、場所或（2）于中國設(shè)有機(jī)構(gòu)、場所但其來自中國的收入與該等機(jī)構(gòu)、場所并無關(guān)聯(lián)的非居民企業(yè)（指于境外司法權(quán)區(qū)注冊且于中國無實際管理實體的機(jī)構(gòu)或?qū)嶓w）均須就其源于中國的收入按20%的稅率繳納中國所得稅。同時，根據(jù)適用于在中國組建并由中國證監(jiān)會批準(zhǔn)于中國股票市場買賣股票的證券投資基金（或國內(nèi)基金）的現(xiàn)行稅務(wù)體制，于股票買賣中所產(chǎn)生的資本收益及來自國內(nèi)基金自其所投資公司的股息均獲免徽收營業(yè)稅及所得稅。

六、優(yōu)惠政策方面中國各地為鼓勵當(dāng)?shù)毓蓹?quán)投資企業(yè)發(fā)展，以帶動當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展，已出臺一些針對股權(quán)投資企業(yè)或創(chuàng)投企業(yè)的優(yōu)惠政策，優(yōu)惠政策通常涵蓋稅收、房租減免、獎勵、辦事服務(wù)等方面。七、特殊行業(yè)規(guī)范此外，銀監(jiān)會、保監(jiān)會根據(jù)相關(guān)政策對商業(yè)銀行或保險公司從事股權(quán)投資業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)管，商務(wù)部對外商投資私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)依照外資相關(guān)法規(guī)實施管理。

證券投資基金業(yè)協(xié)會于2014年1月17日發(fā)布的《關(guān)于發(fā)布的通知》（中基協(xié)發(fā)〔2014〕1號），從2014年2月7日。

8.合法私募基金的法律規(guī)定是怎樣的呢

合法私募基金的法律規(guī)定 在私募股權(quán)投資行業(yè)，主要適用的法律法規(guī)及政策 一、設(shè)立及運營方面 合伙制基金設(shè)立和運行適用的主要法律是《中華人民共和國合伙企業(yè)法》（主席令第五十五號，“《合伙企業(yè)法》”）。

《合伙企業(yè)法》于2007年6月1日開始實施，確立了有限合伙制度，并單列一章規(guī)定了有限合伙企業(yè)的關(guān)鍵要素。 公司制私募股權(quán)基金是指以公司形式存在的投資基金，其設(shè)立和運營要遵守《公司法》關(guān)于有限責(zé)任公司或股份公司的設(shè)立和運營規(guī)則。

目前施行的《公司法》于2006年1月1日生效。2013年12月28日，第十二屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第六次會議通過了《關(guān)于修改〈中華人民共和國海洋環(huán)境保護(hù)法〉等七部法律的決定》，新公司法將自2014年3月1日起施行。

根據(jù)目前施行的《公司法》，公司指依照《公司法》在中國境內(nèi)注冊成立的企業(yè)法人，有獨立的法人財產(chǎn)，享有法人財產(chǎn)權(quán)。公司的責(zé)任以其全部資產(chǎn)總額為限，股東的責(zé)任以其認(rèn)繳的出資額或認(rèn)購的股份為限。

二、備案管理方面 在證監(jiān)會成為私募股權(quán)投資行業(yè)的主管部門后，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會于2014年1月17日根據(jù)中國證券會的授權(quán)，發(fā)布了《關(guān)于發(fā)布的通知》（中基協(xié)發(fā)〔2014〕1號），該通知目前是中國證監(jiān)會主管期間發(fā)布的具體監(jiān)管政策文件。 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（“基金業(yè)協(xié)會”）按照規(guī)定辦理私募基金管理人登記及私募基金備案，對私募基金業(yè)務(wù)活動進(jìn)行自律管理。

基金業(yè)協(xié)會每季度對私募基金管理人、從業(yè)人員及私募基金情況進(jìn)行統(tǒng)計分析，向中國證監(jiān)會報告。基金業(yè)協(xié)會根據(jù)私募基金管理人所管理的基金類型設(shè)立相關(guān)專業(yè)委員會，實施差別化的自律管理。

三、募集管理方面 根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范試點地區(qū)股權(quán)投資企業(yè)發(fā)展和備案管理工作的通知》（發(fā)改辦財金[2011]253號）及《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于促進(jìn)股權(quán)投資企業(yè)規(guī)范發(fā)展的通知》（發(fā)改辦財金[2011]2864號）規(guī)定，股權(quán)投資企業(yè)的資本只能以私募方式向具有風(fēng)險識別和承受能力的特定對象募集，不得通過在媒體（包括企業(yè)網(wǎng)站）發(fā)布公告、在社區(qū)張貼布告、向社會散發(fā)傳單、向不特定公眾發(fā)送手機(jī)短信或通過舉辦研討會、講座及其他公開或變相公開方式（包括在商業(yè)銀行、證券公司、信托投資公司等機(jī)構(gòu)的柜臺投放招募說明書等）直接或間接向不特定對象進(jìn)行推介。