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財務分析包括哪些內容

2023-06-06 19:40發布

財務分析包括哪些內容

基本內容包括五個方面,具體如下: 一、償債能力分析: 短期償債能力分析: 流動比率:流動資產/流動負債 普通比值:2 過高的流動比率表明企業的應收賬款或者存貨過多,存在這收款和滯銷的風險。 速動比率:速動資產/流動負債 普通比值:1 速動資產=流動資產 - 存貨 指標的可信度決定于應收賬款的變現能力 現金流動負債比率:年經營活動現金凈流量/年末流動負債(收付實現制) 長期償債能力分析: 資產負債率:負債總額/資產總額 資本結構中,所有者權益越高,越有助于企業度過業務量下滑的難關,而這種下滑可能會迫使財務杠桿系數搞的其他企業破產。 權益乘數:所有者權益/資產總額 乘數越大的企業,表明所有者權益所占企業資產比重越小,企業面臨的財務風險也越大。 利息保障倍數:息稅前利潤/利息支出 反映了活力能力對償還到期債務的保證程度,是企業舉債經營的前提依據 二、營運能力分析 存貨周轉率:銷售成本/平均存貨 平均存貨=(年初存貨 年末存貨)/2 存貨周轉天數=360/存貨周轉率 應收賬款周轉率:銷售收入凈額(主營業務收入)/平均應收賬款余額 銷售收入凈額=銷售收入—銷售折扣和折讓 平均應收賬款余額=(年初應收賬款 年末應收賬款)/2 應收賬款周轉天數=360/應收賬款周轉率 季節性經營因素,大量的分期付款,大幅度使用現金結算,年末銷售幅度變動,大這4個因素會對該率產生關鍵性影響 流動資產周轉率:銷售收入凈額/平均流動資產總額 流動資產周轉天數=360/流動資產周轉率 固定資產周轉率:銷售收入凈額/固定資產平均凈值 較高的固定資產周轉率表明企業的固定資產利用充分,投資的當,結構合理。反之,表明企業的固定資產利用不充分,營運你能力不強。由于固定資產折舊的存在,使得資產的賬面價值和市值差別大,導致該指標的有用性大大降低。 總資產周轉率:銷售收入凈額/平均資產總額 受到存貨周轉率,應收賬款周轉率,流動資產周轉率,固定資產周轉率等指標的影響。該比率高,表明資產的使用效率高。 三、獲利能力分析 總資產報酬率:(利潤總額 利息支出)/平均資產總額 一般而言,該指標越高,表明企業的資產利用效益好。 股東權益報酬率:凈利潤/股東權益平均占用額 評價企業經營效益的核心指標 銷售利潤率:銷售利潤/銷售收入凈額 評價企業經濟效益的主要指標。其反映了企業以較低的成本或者較高的價格提供產品和勞務的能力,是基于銷售收入而言的,所以不能根據該指標直接判斷企業的盈利能力。 每股收益:(凈利潤—優先股股利)/發行在外的普通股股數 企業管理水平、盈利能力的“顯示器”。 每股凈資產:年末股東權益(扣除優先股權益)/年末發行在外的普通股股數 不能反映凈資產的變現價值,也不能反映凈資產的產出能力。 市盈率:普通股每股市價/普通股每股收益 反映投資者對每元凈利潤所愿意支付的價格 股利回報率:普通股每股現金股利/普通股每股價格 股票持有人的收益來源有二:取得股利和股價上漲收益。該指標適用于非上市公司的少數股權。 股利支付率:普通股每股股利/普通股每股收益 反映公司的鼓勵分配政策和支付股利的能力 股利保障倍數:1/股利支付率 其是一種安全性指標,可以看出凈利潤減少到什么撐的仍能按目前水平支付股利。 留存盈利比率:(凈利潤-全部股利)/凈利潤 反映了企業的理財方針,可以反映企業的籌資政策。 資本保值增值率:扣除客觀因素后的年末所有者權益/年初所有者權益 評價企業財務狀況的輔助指標,反映投資者投入企業資本的保全性和增長性,該指標越高,表明企業的資本保全狀況良好,所有者權益和債務有保障,發展后勁強。若為負值,表明企業的資本受到了侵蝕。 四、綜合分析 沃爾沃評分法 將流動比率,產權比率,固定資產比率,存貨周轉率,應收賬款周轉率,固定資產周轉率,自有資金周轉率等7項財務比率用線性關系結合起來。 杜邦分析法 股東權益報酬率=銷售凈利率*總資產周轉率*權益乘數 提高該比率的方法有二:擴大銷售額和降低成本費用 五、發展能力分析 銷售(營業)增長率:本年銷售(營業)增長額/上年銷售(營業)收入總額 其是衡量企業經營狀況和市場占有的能力,預測企業經營業務拓展趨勢的重要指標,也是企業擴張增量和存量資本的重要前提 資本積累率:本年所有者權益增長額/年初所有者權益 體現企業資本積累的情況,是企業強盛的標志。該指標越高,表明企業的資本積累越多,企業的資本保全性強。 總資產增長率:本年總資產增長額/年初資產總額 該指標從企業資產總量擴張方面衡量企業的發展能力,表明企業規模增長水平對企業發展后勁的影響。該指標越高,表明企業一個經營周期內資產經營國模擴張的速度越快。 固定資產成新率=平均固定資產凈值/平均固定資產原值 反映企業所擁有固定資產的新舊程度,體現了企業固定資產更新快慢和持續發展的能力,該指標越高,表明企業固定資產比較新,對擴大生產有好處。運用該指標要剔除應提未提折舊的影響。 三年利潤平均增長率:(年末利潤總額/三年前年末利潤總額)^(1/3)-1 反映企業利潤的增長趨勢和效益的穩定程度 三年資本平均增長率:(年末所有者權益/三年前年末所有者權益)^(1/3)-1 該指標用來衡量企業所有者權益的保障程度,該指標越高,表明企業可長期使用資金充足,抗風險能力和持續發展能力強

財務費用包括哪些內容(財務費用包括哪些內容)

一、財務費用具體包括的內容有: 1、利息支出,指企業短期借款利息、長期借款利息、應付票據利息、票據貼現利息、應付債券利息、長期應付引進國外設備款利息等利息支出(除資本化的利息外)減去銀行存款等的利息收入后的凈額。 2、匯兌損失,指企業因向銀行結售或購入外匯而產生的銀行買入、賣出價與記賬所采用的匯率之間的差額,以及月度(季度、年度)終了,各種外幣賬戶的外幣期末余額按照期末規定匯率折合的記賬人民幣金額與原賬面人民幣金額之間的差額等。 3、相關的手續費,指發行債券所需支付的手續費(需資本化的手續費除外......

財務活動包括哪些內容

1、企業籌資引起的財務活動。 2、企業投資引起的財務活動。 3、企業經營引起的財務活動。 4、企業分配引起的財務活動。 企業生產經營過程中資金的籌集、使用及利潤分配等活動的總稱。包括資金籌集、資金使用和收益分配等三個基本環節。 擴展資料 同傳統的計劃經濟時代的財務活動相比,現代財務活動的首要性質特征表現為:一種關于價值及其運動流轉規律的活動。傳統的財務活動則是一種關于使用價值的活動。因此,現代財務活動表現出典型的商品性和市場性,而傳統的財務活動則表現出典型的行政管理色彩。 在計劃經濟時代,經濟活......

營業費用包括哪些內容(營業費用包括哪些內容)

經營費用:一般是指流通企業對在經營過程中發生除經營成本以外的所有費用。如銷售費用、管理費用、財務費用(利息支出)等,這些費用在流通企業通常稱為經營費用。 1、銷售費用 銷售費用是指企業銷售商品和材料、提供勞務的過程中發生的各種費用,包括企業在銷售商品過程中發生的保險費、包裝費、展覽費和廣告費、商品維修費、預計產品質量保證損失、運輸費、裝卸費等以及為銷售本企業商品而專設的銷售機構(含銷售網點,售后服務網點等) 的職工薪酬; 業務費、折舊費等經營費用。企業發生的與專設銷售機構相關的固定資產修理費用等......

資格審查的內容包括哪些(教師招聘資格審查的內容包括哪些)

關于投標企業資格要求:   招標中的資格要求根據招標的性質和類別不同,會有不同的要求,一般資質要求的內容包括:   1、企業營業執照(有年檢的)和稅務登記證及組織機構代碼證   2、企業注冊資金(按照招標項目提出要求)   3、如果是貨物招標:要求相關工業產品生產許可證、安全生產許可證、質量管理體系認證書、職業健康安全管理體系認證書、環境管理體系認證書等;   如果是工程施工招標:則要求企業有相關的施工承包資質(如施工總承包、專業承包、勞務承包等,專業承包資質按照行業還有不同的類別和等級)。  ......

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