公司債券多久記息一次

答案是不一定。

國際上有三種常見的計(jì)息規(guī)則(見表一)：

(一)銀行法。即用實(shí)際天數(shù)除以360(代替365或閏年的366)，該方法也表示為ACT/360;這種利息計(jì)算略高于報(bào)價(jià)利率，存款、貼現(xiàn)債券、短期國庫券、商業(yè)票據(jù)等常用此法，主要用于貨幣市場工具。

(二)實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)(ACT/ACT)。在很多成熟債券市場上采用，該方法用實(shí)際計(jì)息天數(shù)除以一年的實(shí)際天數(shù)(閏年366天)。在大多數(shù)成熟債券市場上應(yīng)用。如果利息是每半年支付一次，則從起息日到到期日的實(shí)際天數(shù)除以相應(yīng)的半年的實(shí)際天數(shù)。

(三)30/360法，在美國公司債券市場和一些歐洲債券市場使用，此方法并不精確。

表一：世界主要國家債券付息慣例國家，中國，澳大利亞，日本市場券貨幣市場債券(半年付息一次)貨幣市場債券(半年付息一次)短期國庫券其它貨幣市場工具(一年付息一次)貨幣市場券(一年付息一次)存單/定期存單銀行承兌匯票/商業(yè)票據(jù)/短期國庫券聯(lián)邦機(jī)構(gòu)和公司債券中期長期國庫券(半年付息一次)歐元區(qū)貨幣市場債券市場天數(shù)/年的計(jì)息慣全例實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)實(shí)際天數(shù)/360實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/360實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/360實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)實(shí)際天數(shù)/360實(shí)際天數(shù)/36030/360實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/360實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)

挪威

西班牙

美國

歐洲貨幣市場

貨幣市場債券存單/定期存單/銀行承兌匯票/商業(yè)票據(jù)/短期國庫券金邊債券(幾乎所有的利息均是半年一付;個(gè)別利息是一季一付)

實(shí)際天數(shù)/360或?qū)嶋H天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)/365實(shí)際天數(shù)/實(shí)際天數(shù)

英國

按國際證券業(yè)協(xié)會(ISMA)的慣例，應(yīng)計(jì)利息規(guī)則應(yīng)明確區(qū)分出上下半年付息周期所含實(shí)際天數(shù)，即其一個(gè)完整年度內(nèi)的兩個(gè)“付息周期”天數(shù)是不同的，也就是認(rèn)可ACT/ACT的做法。根據(jù)ACT/ACT法，可以計(jì)算上下半年的實(shí)際天數(shù)見下表二。

表二:不同付息周期內(nèi)的實(shí)際計(jì)息天數(shù)下一個(gè)付息日所在的月份1，2，3，4，5，6，7，8，9，10，11，12當(dāng)前付息周期的實(shí)際天數(shù)184184，181，182，181，182，181，181，184，183，184，183

上表中，對于一年付息兩次的債券而言，只要下一付息日落于3月、5月、7月、8月，則上下付息周期會相差3天。如下以01國債11為例說明。該券起息日為2002年10月23，年利率為3.85%，付息頻率為每年2次，交割量為9000萬，交割日期為2003年4月4日。則：交割日：2003-4-4指標(biāo)應(yīng)計(jì)利息的實(shí)際天數(shù)此付息周期內(nèi)現(xiàn)行計(jì)息規(guī)定163天182.5天ISMA慣例163天182天差值0，0.5

含天數(shù)交割日至下一次付息日的分?jǐn)?shù)周期交割日凈價(jià)交割日全價(jià)交割日應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息款收益率

即本筆交易若按國際證券業(yè)協(xié)會的規(guī)定計(jì)算，買方將少支付4251.06元的利息。如果債券的付息日發(fā)生在3、5、7、8月份，若以1億元的結(jié)算額計(jì)算,則利息差異可達(dá)1萬元左右。若交割額再大些，則多支出的利息差額會更多些。盡管買賣雙方按現(xiàn)行計(jì)息規(guī)則在利息支付與獲取上機(jī)會均等，但這仍然會使一些投資者利用計(jì)息規(guī)則上的不同規(guī)定而事實(shí)上套取利息的“額外收益”。而這一差異，也正是目前銀行間債券市場在計(jì)息處理上成交單與結(jié)算交割單差異的根本原因之一。

公司債券的計(jì)息方式

債券利息怎么算首先應(yīng)該要確定是什么類型的債券。常見債券類型有固定利率債券，浮動利率債券，貼現(xiàn)債券(低于票面金額發(fā)行的債券)。

1、貼現(xiàn)債券計(jì)息方式

零息債券，也叫貼現(xiàn)債券，是指債券券面上不附有息票，在票面上不規(guī)定利率，發(fā)行時(shí)按規(guī)定的折扣率，以低于債券面值的價(jià)格發(fā)行，到期按面值支付本息的債券。從利息支付方式來看，貼現(xiàn)國債以低于面額的價(jià)格發(fā)行，可以看作是利息預(yù)付，因而又可稱為利息預(yù)付債券、貼水債券。是期限比較短的折現(xiàn)債券。

2、定息債券計(jì)息方式

固定利率債券是將利率印在票面上并按其向債券持有人支付利息的債券。該利率不隨市場利率的變化而調(diào)整，因而固定利率債券可以較好地抵制通貨緊縮風(fēng)險(xiǎn)。(例如一年期國債利率3.8%，票面金額為100.則債券利息為100*3.8%=3.8元

3、浮息債券計(jì)息方式

浮動利率債券的息票率是隨市場利率變動而調(diào)整的利率。因?yàn)楦永蕚睦释?dāng)前市場利率掛鉤，而當(dāng)前市場利率又考慮到了通貨膨脹率的影響，所以浮動利率債券可以較好地抵制通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。其利率通常根據(jù)市場基準(zhǔn)利率加上一定的利差來確定。浮動利率債券往往是中長期債券。例如5年期國債，前面一兩年利率為4.0%，后面利率為5,。8%。利率的上下浮動主要是根據(jù)市場基準(zhǔn)利率變東來調(diào)節(jié)。

綜上所述，公司債券記息一次為多久的問題都為大家解答了。律聊網(wǎng)小編提醒大家對于購買公司債券的人們來說，應(yīng)該在購買前就對這些公司的債券計(jì)息有著相應(yīng)的了解，這樣可以更好的使得自己做選擇，獲取更大的經(jīng)濟(jì)利益。